鋼鐵股

我的操作原則－當沖



當沖與波段不同，而波段以時間來分，又分成短、中、長三種．．
當沖．．就是一天之內搞定，明天歸明天，今天歸今天。
短波．．就是一般所說的短程，界定是在隔日沖或三天以內．．，抓取趨勢變動最快的那幾天。
中波．．有抓取趨勢修正的準備，一般是以一個攻擊波為主．．抓一段最豐厚魚肚，時間約在一週～兩週。
長波．．抓取整個段落的轉折，狠狠一波做到完，不見停利、停損不出場，時間約一個月左右(可能轉倉)。

引用自： 血染的風采--寂寞高手

四種不同的操作，必須要有四種不同的技巧與格局， 我們首先談當沖．．
當沖好處是：
1. 避免風險－少意外，留倉時跳空的非系統或系統風險 (好睡不必怕)
2. 風格明快－時間短，可短可長，可多可空，避免無趨勢時，進場困難的窘態
3. 虧損短小－虧損小，沒留倉的情況下，無連續性損失
4. 獨立自主－準備少，一切看盤辦事，不須過多盤前準備，只須盤後檢討
然而、也並非人人可做．．
1. 決斷力不明，不可做．．會跟不上盤
2. 注意力不佳，不可做．．會疏忽最佳進場點
3. 精神力不強，不可做．．會失去方向
4. 意志力不堅，不可做．．會容易虧損凹單，或是錯了就怕了、對了就貪了
也就是、必須判斷快而明確，能夠集中精神看盤，細心留意每個變化，對虧損與獲利都視而不見，只問對錯、不問盈虧。
至此、可以好好想想，自己是否合適成為“當沖客”．．

當沖所必須具備的技巧
先說明當沖的特色．．
1. 雙向與單向－震盪與趨勢、趨勢與走勢
可以不必理會最大方向的趨勢，因為在抓取小變動的同時，大方向自然抓出

2. 有勢時順勢，無勢時的場內掃單
你必須知道主行情，也就是每天最可能走的那一個方向，或是根本沒有方向

3. 進場出場的價格
只有好價格與壞價格，沒有好市場與壞市場

4. 節奏與進退
盤走快．．?　走慢．．?　為何走快．．?　為何走慢．．?


基於上面四點，你必須有．．

1. 順勢的技巧．．　我採用三個方法．．
　I. 短期均線
　約3天，換句話說、放在5分鐘k上來說，就大約是180左右（3天*5小時*12支），這有其它的好處是，在144支k線以上，可以完整取出波浪的走法

　II. 高低點的移動
　也就是概念上最基本的，高過高、低不破低─＞多方，高不過高、低破低－＞空方，高近高且低近低－＞盤整。

　III. 短趨勢線
　連接有意義的兩高點為壓力，連接有意義的兩低點為支撐。
2. 逆勢的技巧．．
主要是經由判斷是否為順勢盤之後，若為非、則採逆勢手法，而逆勢最主要的，並非任何技術分析．．，而是現象與位置。例如說、逆勢，則表示通常是震盪，或是有過度傾斜的多空方竭盡時，才能採用。則．．

震盪－抓取先前重要高低點為操作點，或本波的二次測高或二次測低
竭盡－抓取至少可見的三次低點，或三次高點出現後之二次測高或二次測低
3. 掛價的技巧．．
必須長期看五檔的買進賣出，看久了、自然知道（這很難用口頭或文字說明）。
4. 時間與空間的概念，換句話說、就是斜率的問題．．
　單位時間內跑出的絕對幅度，例如說、
　一波強拉了半小時，而修正、通常若不是價格的修正，就是價不跌拖時間的修正，太長不行、太深不對，正常斜率應該是一比一才是（這個有在當沖的人，一看就懂了！）

盤前－開盤－中盤－尾盤－盤後　的五大動作與準備
我們這一篇來聊聊，關於盤前－開盤－中盤－尾盤－盤後的五大動作與準備．．從事當沖，而且成為一個專業當沖者，需要的盤前準備。所謂多算勝，多準備一點，總是好的。（除非、你有相當於動物星球般的直覺．．，以後再說怎樣培養直覺）
盤前的工作
1. 首先、你當然必須先知道昨天盤中的走勢，以及最近的走勢
　A. 找出前三天內的高點、低點、昨日收盤、昨日高點、昨日低點。
　B. 最近一波的起點、終點。（請參考－交易的障礙，之中有說明）
　C. 找出相對的兩個a與兩個b，來決定－“最短線上多空方向”。（參見－交易的障礙）

2. 找出相關波動的狀態
　A. 四天之內相對震盪幅度。
　B. 找出最近波動中，多空雙方 “攻擊與失敗之幅”。
　C. 抓取平均值，之相對屬於震盪．．？或有趨勢．．？（再續分四項：盤堅、盤軟、走多、走空）

3. 其它
　A. 前一日歐美亞股走勢情況。(以開盤後相對比較台股強弱)
　B. 前一日盤中大量、小量位置。
　C. 基本均線三、五、十、十五日情況
　D. k線狀態是否逼近"關鍵k線"。
大致說一下，但其中細節很多很多，勢必要單項一點一點討論．．



從 10萬賺到數億的成功方法.故事的主角張先生一直是國內期貨.股票投資業的翹楚.除了連得國內期貨競賽3次冠軍.為人更是謙虛有禮.幾經友人張小姐介紹並經其首肯之下.本人把他這幾年的投資心得整理如下希望對各位網友有所幫助.這些資訊來的非常不易.希望各位網友能加以熟讀記牢為盼 .
內 容 :
一‧要研究反市場心理---要與一般投資人不一樣的想法
二‧觀察30檔佔權值個股觀察其多空方向
三‧70%資金投資股王 .89年投資禾申堂.90年買聯發科
四‧買前景最好的股票.沒有必要買次好的股票
五‧非凡財經台2200-2400每晚必看
六‧要買馬上有前景的.對公司有實質幫助的.不要買一個夢.例如正葳.昆盈接到
微軟X-BOX的訂單.有實質前景的
七‧買錯馬上砍
八‧不做融資
九‧大波段持有.大波段操作為主
十‧期貨常會做破底騙線.誘多誘空
十一‧股王最抗跌.如果股王跌大盤我看也不行了
十二‧佔權值股台積電聯電今日收盤接近跌停板.明日大盤 有下跌之慮
十三‧佔權值股台積電聯今日收盤接近漲停板.明日大盤有上漲可能
十四‧創新高價.沒壓力.加碼買進
十四‧要買盤面上最強的族群股票.但大部位投資在股王
十五‧大盤是無法預測的.
十六‧以當日開盤決定買賣方向
十七‧一年或二年.三年做一次就可以了.運氣好一點的話.做一次可以吃好幾年
期貨操作實務
一‧大波段操作不做短線.有大行情400點以上的空間方可進場. 一般投資人所
用的1.5.10.15.30.45分k線均太短線.短線操作不只風險相對增高.手續費
成本也會增加
二‧方向對要留倉.60%的利潤是留倉賺來的.最主要的獲利來源是留倉賺來的
三‧買對回檔加碼
四‧發現錯或買錯就馬上出場.沒有設定一成的問題
五‧要注意NSDQY. 費城半導體.亞洲各國的收盤價漲跌只會影響台灣 大盤的
開盤..盤中盤後就不一定了
六‧要把操盤的優缺點紀錄下來.檢討改進
七‧錢可賠光.信心不可賠光.
八‧要順勢
九‧要賺大波段.不要老是賺30~50點.那是不會成為有錢人的

一. 大盤多空判定
1 ‧佔權值股的訊息發佈
2 ‧龍頭股的價量變化
3 ‧明星產業股的價量變化
4 ‧市場熱門股的價量變化

二盤中操作
一‧盤整格局操作方式(趨勢為多頭)
1 ‧遇支撐先做買進(部位不宜過大)
2 ‧反之遇壓力先做賣出或平倉

二‧盤整格局操作方式(趨勢為空頭)
1 ‧遇壓力先做賣出(部位不宜過大)
2 ‧反之遇支撐先做買進或平倉

三‧空頭格局操作方式
1 ‧建立基本部位(小單試單)
2 ‧觀察行情走勢與判斷方向是否一致
a.判斷正確:再加碼賣出
b.判斷錯誤:減碼並判斷出場時機

四‧多頭格局操作方式
1 ‧建立基本部位(小量試單)
2 ‧觀察行情走勢與判斷方向是否一致
a.判斷正確:再加碼賣出
b.判斷錯誤:減碼並判斷出場時機

三風險控管
一.趨勢判斷正確
1 ‧未平倉部位與資金保持一定比率,建議應以1/2或2/3為佳(以100萬為例.未平
倉部位應在3~6口)
2 ‧趨勢正確應保留一部份部位留倉.以作為主要獲利來源避免措失大行情

二.趨勢判斷錯誤
1. 先行減碼,甚至平倉退場觀望,決不做意氣之爭與行情對作,而造成重大損失

穩健股海淘金第一絕招 長期投資
一‧民國75年初,將所有的投資金額,平均買進各行業的 龍頭股,如紡織股遠紡,
朔膠股選南亞,銀行股選一銀
二‧買進之後鎖進保險櫃,至目前均不再進出股票
三‧此種淘金術可讓投資人賺到每年的除權.除息及目前 的差價.由75年2月5
日加權指數897.96封關至90年10月31日3903點,投資金額成長至4.34倍,
在風險面而言,幾乎沒有風險

穩健股海淘金第二絕招 舊曆年前後操作 現貨篇
一‧查出每一年農曆年的日期,在封關前一星期,將所有 的投資金額平均買進
各行業的龍頭股,買進之後就鎖起來
二‧農曆年過後,由開紅盤日後的第四週將所有的買進股 票全數賣出
三‧將賣出所得金額.全數存入銀行10個月的定存
四‧10個月的定存到期.又回到農曆前步驟一的操作
五‧此種淘金術每年在股市約2個月的操作利潤

穩健股海淘金第三絕招…..舊曆年前後操作…期貨篇
一‧每年舊曆年封關日前一星期,將要投資股市的金額,匯入期貨商的客戶
保證金專戶,並且在那一星期逐漸建立滿倉部位70%的多頭口數,
例如若投資金額為NT$1000萬 ,而每口所需原始保證金為NT$10萬,
則在一星期買進份的台股指數期貨70口
二‧當建立基本多頭部位後至開紅盤後的第三個星期,若遇股市回檔,就在
加碼買進台股指數期貨;若遇到股市急漲,則 可平倉部份多頭部位,但
不管股市如何漲,至少應維持滿倉部位50%的多頭部位,在這個過程中
,不斷按此要領操作,並可善用期貨獲利可在加更多部位的特性,以助
長獲利率
三‧當股市到開紅盤後的第四星期,在那一星期逐漸所有的多頭部位平倉
四‧依此一淘金絕招,按民國75年~90年的歷史資料投資人除83年可能遭期
貨商斷頭,81年`84年`89年獲利不理想之外,其餘11年每年只用2個月的
時間就均可獲取1~3倍的利潤
五‧此一淘金術雖有相當高的成功率,但因期貨可以小搏大,容易遭斷頭,故
停損觀念的建立及落實執行,變成非常重要.投資人若有此停損的功力,
並將16年各2個月串在一起,則32個月的時間,以複利計算將可獲利千百
倍以上

穩健股海淘金第四絕招 短線順勢而為 現貨篇
一‧個股的處理
１‧當個股處於盤整或下跌時絕不買進,而當該股處於反 彈時,亦不買進
２‧只有當個股的日線往上突破長期盤整時進行買進,但 買進的金額,只
佔該股預算的20%
３‧買對時的處理方法若此一股票自買進後就不斷大漲 小回,則分段往
上各自加20%的金額買進,直至80%時為止,當該股出現長黑或巨量就
全數殺出
４‧買錯時的處理方法若第一根突破,當天就壓回,立即 殺出;若突破當天
未壓回,但盤3天未漲,立即殺出;若在該股上升的加碼過程中,遇有任
何的下跌,絕不加碼,且要有隨時殺出的決心
二‧投資組合的處理
投資組合若遇資金調度,必須賣出部份股票時,要遵守汰弱留強的原則
三‧現貨股票的順勢而為指導我們,股市只能在多頭市場為之,而且此一順
勢而為的方法,與台灣的上市公司大股東站在同一陣線上,從許多實戰
大贏家的經驗,此一方法16年內可賺100倍以上

穩健股海淘金第五絕招…..短期順勢而為…..期貨篇
一‧先斷定大盤多空
二‧多頭市場,每日先買後賣,留多單.當多頭反轉時才將所有多單停利平倉
,在上漲的過程中,絕不賺回檔的錢(先賣後買)
三‧空頭市場,每日先賣後買,留空單.當空頭反轉時,才將所有空單停利平倉
,在下跌的過程中,絕不賺反彈的錢(先買後賣)
四‧判定多.空進場順勢而為,但行情走勢卻反向,則立即停損平倉
五‧期貨的順勢而為,從許多實戰大贏家的經驗,賺到財富的倍數是任何理
財方法的最高境
本篇是依本公司張姓客戶操作經驗編寫而成，張姓客戶在本波台灣股市下跌中，利用指數期貨投資獲利率超過200%(張姓客戶也是本公司 88.11.8~89.01.31『錢滾錢』交易競賽第一名)，有如此驚人之成績，操作上必有值得投資朋友參考之處。本公司特於89.10.17日邀請張姓客戶至本公司營業廳演講，本人特別將當天現場演講內容錄音，並打字以書面呈現給我的朋友，與您分享贏家的經驗，希望您也有機會加入贏家行列！
以下是演講紀錄
本人(張先生)在操作上是以小時線之9KD(等於三日)抓波段的滿足點，我們都知道政府在8400~8500積極護盤，而7/25曾經跌破以後就在8000 點附近也就是7800~8200上下兩百點盤整近一個月，這段時間是政府護盤最積極的時候。個人在操作期貨上純粹以30分、60分及日線來判斷。
◎ 以30分、60分及日線KD來操作。
◎６０分KD高、低檔交叉做買賣依據。
這當中最大的一個關鍵點在日線圖上可以看到七月～八月上旬政府用了相當多的資金在護這個８０００點左右，只要一破８０００就拉上去，但上去８２００～８３００就上不去了，最關鍵在８／２２，就KD已在高檔交叉，均線也收黑，量也跌破９日、２４日均量，之後每天都是開高走低，而且以長黑跌破８０００點，所有指標也呈現空頭走勢，以個人判斷政府在８０００點已有棄守意味，於是個人在期貨上布局空單。
◎ 以長黑跌破均線，成交量也跌９日、２４日均線。
８／２４是開高盤，但指標上仍未出現買進訊號，仍是安全空點，第二個小時馬上長黑補量，第三個小時也收黑。指標上已跌落５０以下呈現弱勢，表示這空頭趨勢仍未改變，以本人操作期貨兩年經驗，以小時線來看，操作期貨非常好作！而本人操作期貨上較著重短線，從８／２４以後幾乎每天收黑直到跌破前波低點７７００左右。 KD也掉到個位數，才形成一個反彈，但反彈的力道很弱，因為連均線都不過，最後才真正呈現大空頭的反轉，並跌破趨勢線，跌破後反彈最多也只到７８００。９KD有個好處就是它告訴你只要在高檔交叉去空它，幅度都有５００點，最少也有３００點，而跌破７５００以後，政府護盤又轉趨積極，但就指標來看只呈現弱勢反彈，且反彈的量相當大，個人經驗來看，空頭走勢要結束，有一個觀盤點，就是量縮不跌，這是相對於多頭走勢結束呈現量大不漲就是作頭一樣道理，在空頭市場是相反的，量縮不跌是作底，這是個人操作股票十二年來都是不變的。
◎ 空頭市場量縮不跌作底。
◎多頭市場量大不漲作頭。
像中共飛彈危機時，大盤在４４００多時，量整個縮掉，也跌不下去。另外在７９年的盤也一樣，跌到２５００點時進行了近一個月每天一百多、兩百億的盤整，只有高檔１／１０量而已。現在來看也要３００億以下，因為高量是三千億，最少也要５００億以下作一個月量縮不跌的整理，現在有反彈，我認為都是一個空頭走勢的修正波，任何行進間走勢都有一個修正波，而且最近政府都在釋放利多，但都反彈見巨量就結束，
◎空頭走勢的修正波見巨量結束。
就像以前民國７８年時，從４０００多攻到一萬多時，政府調高利率３～５次，在說要調高利率時，大盤就盤整，但一調高就馬上漲上去，個人認為這是一個多頭盤的現象，任何的利空只會讓它修正而已。相對的在空頭時，任何的利多也只會讓它修正，趨勢並不會因此改變，以前１２０００下來時，政府調降很多次利率，反彈大概一個禮拜，隨即大幅回檔。反彈的越快，回檔速度越快。
◎只要趨勢確立，任何的利多或利空，只會造成修正走勢，修正結束，仍照原來趨勢前進。
多頭和空頭是一樣的，只要趨勢一確立，多頭市場一大跌，不久就大漲，空頭市場大漲，不久就大跌，這是相對的趨勢，盤整盤又是另外一個趨勢。在多空之間，有一個不變的道理─物極必反。價格的高低取決於信心，所以操作上不去預測它的高低點，純粹以指標去操作會較客觀，就盤面給我們的訊息去操作。
◎價格高低取決於信心，不要預測其高低點，以指標操作較客觀！
從近日指標來看指標呈現低檔鈍化，在空頭市場中表示進入主跌段，就像大盤攻上１０２５６那段時間一樣，大盤進入主攻段後結束，那時的電子股幾乎都填權，但現在個人判斷，電子股還未進主跌階段，但有些股票有這個現象，像華邦、茂矽，跌的速度越來越快，因為投資人買股票時不敢買，但賣股票時會越賣越快。在空頭市場是多頭不死則空頭不止，多頭市場是空頭不死則多頭不止，
◎空頭市場是多頭不死,空頭不止！
◎多頭市場是空頭不死,多頭不止！
◎指數到底,個股不一定見底。
空頭市場的反彈只要見巨量長黑就結束，甚至一日反轉，期貨操作上有一個好處，在尾盤就可布局空單。個人在操作 期貨上，就是順著趨勢去做，不要去管它的點數，
◎順著趨勢去作，不要管它的指數！
您在8000點空，在7500回補，7200點再空，因為趨勢未改變，我不管過去點數為何？只問自己今天怎麼做？在期貨操作上應摒除股票操作觀念，因為期貨有時間性，短線操作上應專心作期貨，除了做避險或套利，否則在同一市場操作兩種商品，會產生矛盾。在參考指標上以30分、60分KD來操作相當好用，從近期來看，只要高檔交叉去空都能大賺。
◎不管昨日盤勢如何，只管今日的操作，因為盤勢瞬息萬變！
這次跌破前波低點反彈，我認為反彈幅度若未達1/3約到7000點，空頭趨勢仍未改變，反彈只是修正而已。但是短 底有逐漸形成的現象，不過反彈的幅度有多大？仍需觀察。因為趨勢及信心，不是一天、兩天能扭轉，所以順著趨勢去做是最好的策略。
以上是我個人的一點經驗與大家分享！
問題與討論：
1.上週五（10/13）政府釋放那麼大的利多，美高科技股漲幅又相當大，為什麼您在週一開盤馬上空出45口，所判斷的依據是什麼？
答：依我看法是週五台股開盤開的相當低，收盤卻收相當高，且期貨的正價差相當大，表示說可能市場有人得到消息已經下一些多單，
◎ 基差－現貨價格與期貨價格的差。
◎ 基差＝現貨價格－期貨價格（通常為負值）
◎ 正價差＝期貨價格＞現貨價格
◎ 逆價差＝期貨價格＜現貨價格
但問題點，有這樣大的利多開盤前的買賣委託比卻只有約3：1，不像以前調降金融營業稅時買賣比在15：1左右，而昨日（10/16）開盤前委買賣比只有 3：1~4：1，金融期貨較大約為10：1，我認為不夠，而且金融股開盤確沒有全面漲停，加上彰銀一開盤沒多久成交量就上萬張，委買張數剩不到一萬張，表示可能之前得到消息在出脫加上作短線的相當多，不久一銀也打開，連帶華銀漲停委買迅速消化，市場信心開始動搖，電子股也翻黑，演變成殺盤，期貨上尤其明顯，很多人股票或期貨斷不掉，就到摩根台指去作空，因為大家以為是利多，沒想到當天買進的都可能被斷頭，因為期貨收盤是跌停板，一般來講，隔日仍會繼續重挫，所以，我在今日（10/17）開低後，先獲利了結，因為今日委買賣比相當大，可能形成短底，所以我也反手作多。
2.您參考60分9KD，為什麼在盤中會反手操作呢？
答：我是認為60分9KD的交叉轉折是個很明確的點，一個大波段的參考點，那這期間來講，我每天都在作差價，較為短線，但是只要60分9KD的交叉轉折，就會有明確方向出現，一般投資人可以作這種點，損失可能較小，但獲利相對較大。
3.您對國際股市的漲跌有沒有影響您的判斷？
答：其實也沒有絕對影響，因為也不知道是它們影響我們？還是我們影響它們，像幾天前我們先領先反彈美國才反彈。通常我是看趨勢，只要趨勢確立，我就敢作，逆勢的我會以短線來應對。在期貨操作上我比較短線，和股票不同。

裡面有一個是短線操期貨(day trader)參考的部份..
60分kd就可以是個買賣訊號點..
保守者還可等kd開口擴大再下手也行...
停損就設自己能承受的範圍
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我們都知道政府在8400~8500 積極護盤，而7/25曾經跌破以後就在8000點附近也就是7800~8200上下兩百點盤整近一個月，這段時間是政府護盤最積極的時候。個人在操作期貨上純粹以.......................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................30 分、60分及日線來判斷。
在操作上是以小時線之9KD(等於三日)抓波段的滿足點，
◎以30分、60分及日線KD來操作。
◎６０分KD高、低檔交叉做買賣依據。

這當中最大的一個關鍵點在日線圖上可以看到七月～八月上旬政府用了相當多的資金在護這個８０００點左右，只要一破８０００就拉上去，但上去８２００～８３００就上不去了，最關鍵在８／２２，就KD已在高檔交叉，均線也收黑，量也跌破９日、２４日均量，之後每天都是開高走低，而且以長黑跌破８０００點，所有指標也呈現空頭走勢，以個人判斷政府在８０００點已有棄守意味，於是個人在期貨上布局空單，